从P2P到现金贷:金融监管可引入“沙箱制度”

     12月1日晚，《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》正式下发，。对此，市场人士解读虽有不同，但不可否认的是，，金融科技的超速发展容易失速。因此，，是现金贷经营走向正规化的关键一步。

　　现金贷借鉴于美国发薪日贷款（Payday loan），2015年漂洋过海来到中国。，2年多来发展到一万亿规模，并出现了趣店、信而富等多个赴美上市公司，但高利贷、暴力催收、坏账风险等现象也随之而起，致使现金贷成为众矢之的。

　　对于金融科技的发展，我国长期以来遵循“先发展后规范、再集中整治”的思路。一方面在于，，在互联网金融发展过程中，政府应守住本位，让政府的归政府，市场的归市场，，能够给予市场主体充分的发展时间和空间。

　　另一方面，。从P2P、ICO直至此次现金贷，均是先有新兴事物的出现，。

　　就新兴业态发展而言，初期势必会出现“试错”过程，这是行业发展规律使然。p2p网络借贷、ico、众筹等都历经野蛮生长时期，恶意跑路、筹资骗局等现象时有发生。伴随互联网金融的繁荣，不法分子以此口号搞起非法集资和诈骗活动也时有出现。

　　因此，在超速发展的背景下，“边发展边规范”更有助于金融科技行业生态。风控与发展并重，便能形成既鼓励金融创新、。

　　如何边发展边规范呢？

　　笔者以为，，，，。

　　具体而言，、。，，在保障消费者权益的前提下，鼓励金融科技初创企业对创新的产品、服务、商业模式和交付机制进行大胆操作。，进行创新实验，、信息公开披露。同时，，对参与项目的投资者作适当性控制，强化风险提示和投资者教育。

　　今年以来，央行、、。

，并能够防止金融创新产品在不成熟的情况下就大肆蔓延。，，也更利于金融创新的发展。□朱邦凌（财经评论人）

（新京报）